2024년 배당금 달성자 목록_2024.10.07

NASDAQ Dividend Achievers Index는 10년 이상 연속으로 배당금이 증가한 400개 이상의 NASDAQ 주식으로 구성되어 있으며, 특정 최소 규모 및 유동성 요건을 충족합니다.

이는 고품질 배당 성장 주식을 찾을 수 있는 가장 좋은 정보원 중 하나입니다.

아래의 다운로드 가능한 배당금 달성자 스프레드시트 목록에는 지수의 각 주식에 대한 다음 정보가 포함되어 있습니다.

• 부문
• 배당수익률
• 이름과 티커
• 주가수익비율

 

 

배당금 달성자 목록을 사용하여 고품질 배당금 성장 주식 찾기

모든 배당금 증가 주식 목록은 배당금 증가 투자자들에게 10년 이상 연속으로 배당금을 증가시킨 주식의 긴 목록을 제공하기 때문에 가치가 있습니다.

이들은 투자자에게 보상하는 데 전념하는 주주 친화적 경영팀을 갖춘 회사입니다. 그들은 지속적인 수익 성장 덕분에 그렇게 할 수 있는 능력이 있습니다.

이 두 가지 기준은 함께 강력한 쌍을 형성합니다. 저평가된 고품질 배당 성장 주식을 매수하는 투자자에게는 더욱 강력해집니다 .

위의 스프레드시트를 사용하면 주가수익비율(또는 배당수익률)을 기준으로 정렬할 수 있으므로 10년 이상 연속으로 배당금을 증가시킨 저평가된 배당금 지급 기업을 빠르게 찾을 수 있습니다.

다음은 Dividend Achievers 목록을 사용하여 할인된 가격으로 거래될 가능성이 있는 고품질 배당 성장 주식을 빠르게 찾는 방법입니다.

1. 목록을 다운로드하세요
2. P/E 비율에 따라 정렬(가장 낮은 순서부터 가장 높은 순서)
3. 수익률이 3% 미만인 주식을 걸러냅니다.
4. 최고의 아이디어를 찾으려면 상위 주식을 추가로 조사하세요.

Excel에 익숙하지 않은 분들을 위해 수익률이 3% 미만인 주식을 필터링하는 방법은 다음과 같습니다.

1단계: 배당수익률 필터 버튼을 클릭하세요.

2단계: '숫자 필터'로 이동한 다음 '크거나 같음'을 클릭합니다.

3단계: 원하는 수익률(소수점)을 입력합니다(위의 예에서 .03). 그런 다음 '확인'을 누릅니다.

그게 전부입니다. 나머지 주식은 모두 배당수익률이 3%가 넘습니다.

기타 배당금 목록

배당금 달성 기업 목록은 장기간 배당금 증가 역사를 가진 주식을 빠르게 선별하는 유일한 방법은 아닙니다.

Dividend Aristocrats Index는 25년 이상 연속적으로 배당금이 증가한 68개 주식으로 구성되어 있습니다. Dividend Achievers Index보다 더 독점적입니다.

Dividend Champions 로 알려진 유사한 그룹이 있는데 , 이 그룹도 25년 이상 연속으로 배당금을 인상했습니다. Dividend Champions는 인덱싱이나 거래량 제한으로 인해 Dividend Aristocrats에 해당하지 않는 주식을 포함하기 때문에 더 큰 목록입니다.

Dividend Kings List는 훨씬 더 독점적 입니다 . 50년 이상 연속적으로 배당금을 증가시킨 53개 주식으로 구성되어 있습니다.

배당금 달성자 지수의 성과

지난 5년 동안 Dividend Achievers를 추적하는 주요 ETF인 Invesco Dividend Achievers ETF(PFM)는 연간 총 수익률 11.97%를 창출했습니다. 같은 기간 동안 S&P 500 지수(SPY)를 추적하는 유사 ETF보다 성과가 낮았습니다.

SPY는 지난 5년 동안 연간 총 수익률 16.14%를 창출했습니다. 여기에는 몇 가지 이유가 있습니다.

첫째, Dividend Aristocrats 지수는 동일한 가중치를 갖는 반면, Dividend Achievers 지수는 시가총액을 기준으로 가중치를 갖습니다 .

표면적으로 보면 별로 중요한 문제가 아닌 것처럼 들리지만 수익에 심각한 영향을 미칩니다.

이는 시가총액이 높은 대형 주식이 Dividend Achievers 지수에서 더 큰 비중을 차지한다는 것을 의미합니다. 가중치별 상위 5개 Dividend Achievers는 아래와 같습니다(가중치 포함):

1. 마이크로소프트 코퍼레이션(MSFT): 3.98%
2. 애플 주식회사(AAPL): 3.92%
3. 브로드컴(AVGO): 3.49%
4. 월마트 주식회사(WMT): 2.83%
5. JP모건 체이스(JPM): 2.54%

저는 이런 대규모 지분이 좋은 배당 투자가 아니라고 말하는 것이 아닙니다. 시가총액은 최고의 배당 달성자를 결정하는 데 거의 영향을 미치지 않습니다.

시가총액 가중치의 문제점은 가치 투자와 반대된다는 점입니다 .

주식의 주가수익비율이 10에서 20으로 상승하는 반면 수익은 변하지 않는다고 가정해 보자. 회사의 시가총액은 두 배가 될 것이다.

현실 세계에서 같은 것에 두 배 더 많은 돈을 지불하는 것은 '좋은 거래'가 아닙니다. 시가총액 가중치를 적용하면, Dividend Achievers 지수는 P/E 비율이 두 배가 된 사업에 대한 투자의 두 배를 보유하게 됩니다.

또한, Dividend Achievers 지수는 시가총액이 감소한 기업의 소유권을 증가시키지 않습니다.

즉, 다른 사업의 주가수익비율이 30에서 15로 떨어지고(그리고 수익에는 변화가 없다면) 지수에서 이 사업의 지분율은 50% 하락하게 됩니다.

시가총액 가중치는 높게 사고 낮게 판다. 시가총액 가중치는 가치 평가를 활용하지 않지만, 동등 가중치는 활용한다.

동일 가중치를 적용하면 회사의 주가수익비율이 50% 떨어지면 펀드는 가중치를 동일하게 유지하기 위해 더 많이 매수 해야 합니다 .

마찬가지로, 동일 가중 펀드는 펀드의 동일 가중을 유지하기 위해 사업의 주가수익비율이 상승하면 매도 해야 합니다 .

두 그룹 간의 또 다른 차이점은 배당금 내역입니다. 10년은 연속 배당금 지급의 상당한 기간이지만 (기껏해야) 1개의 경제 주기를 포괄합니다.

25년 연속 배당금 증가는 여러 경제 주기를 포괄합니다 . 배당금 달성자는 배당금 귀족과 같은 수준의 일관성을 갖지 않습니다. 배당금 내역이 중요합니다.

저조한 성과에 대한 생각

SPY와 PFM은 모두 시가총액 가중입니다. PFM은 비용 비율이 더 높지만, 과거 실적 수치를 실행하기 전에는 PFM이 SPY보다 성과가 좋을 것으로 예상했습니다.

배당주는 역사적으로 배당금을 지급하지 않는 주식보다 성과가 좋았습니다. 배당금이 긴 주식(배당 귀족)은 역사적으로 시장보다 성과가 좋았습니다.

Dividend Achievers가 왜 아웃퍼폼하지 못했을까요? 한 가지 이유는 더 광범위한 SPY 펀드의 밸류에이션 배수가 PFM보다 더 빠른 속도로 확대되었기 때문일 수 있습니다.

비교적 배당주에 유리한 기간(금리 하락으로 인해)에도 불구하고 Dividend Achievers 지수가 S&P 500보다 더 좋은 성과를 내지 못한 것은 당혹스러운 일입니다.

그럼에도 불구하고, 펀드 투자자가 선택할 수 있는 더 나은 배당 ETF가 있습니다.

시작점

배당금 달성자 목록은 고품질 배당금 성장 주식을 찾는 시작점 으로 가장 잘 활용할 수 있습니다.

목록에 올랐다고 해서 해당 주식이 지속 가능한 경쟁 우위를 가진다는 보장은 없으며, 좋은 투자 대상이라는 보장도 없습니다.

장기 투자자는 투자 대상에 강력하고 지속 가능한 경쟁 우위, 주주 친화적인 경영진, 합리적인 (가급적 낮은) 가치 평가가 있는지 확인해야 합니다.

이런 유형의 사업 목록을 살펴보면 적정 가격이나 더 좋은 가격으로 거래되는, 주주에게 친화적인 고품질 사업을 찾는 속도가 크게 빨라질 수 있습니다.

기타 배당금 목록 및 마무리 생각

배당금 달성 기업 목록은 정기적으로 증가하는 배당금을 지급하는 주식을 빠르게 찾아낼 수 있는 유일한 방법은 아닙니다.

• 고배당 주식 목록 : 5% 이상의 최고 수익률에 관심이 있는 투자자에게 어필하는 주식입니다.
• 월별 배당금 주식 목록 : 연간 12회 배당금을 지급하며 매달 배당금을 지급하는 주식입니다.